Tasas bancarias a la baja: Usuarios ahora pagan menos intereses por créditos y préstamos

En agosto del 2023 fue la última vez que la tasa de interés de referencia del Banco Central de Reserva (BCRP) se mantuvo alta, en 7,75 %, su valor más alto en las útlimas décadas. Desde entonces la entidad ha ido bajando la tasa hasta llegar a 4,50 % el pasado mayo.

Con este recorte de 3,25 puntos porcentuales, ahora también las tasas de interés en el sistema financiero han bajado a la par. Lo que si bien implica una reducción para las ganancias de depósitos, como los de CTS y plazo fijo, también significa menores tasas para los créditos y préstamos solicitado por personales naturales y empresas.

Así, a menor tasas de interés, menores intereses que se pagan por créditos a los bancos, lo que promovería la recuperación económica. En su momento, el ministro de Economía y Finanzas, Raúl Pérez-Reyes señaló que dado que el BCRP “acaba de reducir la tasa de interés de referencia, lo cual significa que vamos a tener muy pronto, ya a observar reducciones en las tasas de interés en los distintos productos bancarios y financieros que existen en nuestro mercado bancario”. Esto ya se está viendo.

Tasa de interés siguen bajando

Así, diversos expertos explican cómo es que se ha dado esta bajada de las tasas de interés. “Cuando el BCRP nota que la inflación comienza a ceder, también reduce la tasa de interés. Eso manda una señal al mercado: que ya se ha controlado la inflación y que se pueden tomar decisiones para abaratar los créditos”, comentó Jorge Luis Ojeda, docente de la Facultad de Negocios de la Universidad Peruana de Ciencias Aplicadas (UPC) a Andina.

Por su lado, también a Andina, Liliana Lescano, jefa de productos de Caja Piura, confirmó que los préstamos dirigidos al sector corporativo y grandes empresas este año registran una caída cercana a los tres puntos porcentuales con respecto al año pasado. Así, explica que si “si antes una empresa pedía un crédito al 10 %, hoy puede encontrar tasas entre 6 % y 7 %”.

Es decir, que estarán pagando menos intereses por préstamos. Esto es efecto del recorte de la tasa de interés de referencia por parte del BCRP. Como se recuerda, durante la pandemia del COVID-19, este y otros bancos centrales en el mundo endurecieron su política monetaria. “Ahora, con la inflación en torno al 3 %, se ha abierto el espacio para reducir la tasa de referencia, y eso ya comienza a reflejarse en productos como el crédito hipotecario, donde la tasa promedio ha bajado de 12 % a menos de 9 %”, agregó.

¿También en las microfinancieras?

Sin embargo, Liliana Lescano aclaró que esta tendencia de la baja de tasas aún no se ha replicado en las microfinancieras, dado el entorno de inseguridad, extorsiones y rezagos de la recesión del 2023, el cual generaría un mayor riesgo para prestar dinero. Esto, al contrario, ha llevado a algunas entidades a subir sus tasas. “Esperamos que, con mayor estabilidad, estas también empiecen a bajar”, resaltó Lescano.

Además, también se resalta como otro factor que afectó las tasas en años anteriores a la denominada ley contra la usura, la que impuso topes, pero que también habría dejado fuera del sistema a muchos usuarios de alto riesgo, lo a su vez hecho que los bancos decidan ajustar al alza sus tasas de tarjetas de crédito. “Las tasas actuales en tarjetas no están tan relacionadas con el BCR, sino con este marco legal”, explicó Ojeda por su lado.

Asimismo, ambos especialistas coincidieron en que el primer semestre de este 2025 ha mostrado signos de recuperación, con una proyección de crecimiento de hasta 3 %. Pero dado que el país se acerca a las Elecciones del 2026, este segundo semestre estaría influenciado por factores políticos, y también por posibles riesgos climáticos que aún generan incertidumbre.

“Por ahora, el panorama se ve tranquilo y positivo para quienes quieren invertir o pedir un préstamo”, apuntó la representante de Caja Piura. Mientras, Ojeda apuntó que “si el BCR recorta un poco más su tasa, eso dinamizaría aún más el crédito y apoyaría la recuperación económica”.