Mercados: los bonos argentinos subieron 4% en Wall Street, en sus precios más altos del año

La plaza financiera argentina actuó este miércoles como caja de resonancia de las esperadas medidas económicas del nuevo Gobierno ultraliberal de Javier Milei, que ratificó la idea ortodoxa de un duro ajuste inicial para afrontar una compleja coyuntura económica.

Los activos se movieron nuevamente con un notorio sesgo alcista después de que el valor del dólar oficial anotó un alza de 118% a 800 pesos, tras al devaluación anunciada por el ministro Luis Caputo el martes por la tarde al término de la actividad financiera.

Los bonos soberanos exhibieron importantes mejoras y los títulos Globales del canje -en dólares con ley extranjera, ganaron un 3,8% en promedio, a sus cotizaciones más altas del año. En tanto, el riesgo país de JP Morgan cedió 70 enteros para la Argentina, en los 1.817 puntos básicos a las 18:20 horas, en su nivel más bajo desde el 2 de febrero. El riesgo país tocó por la mañana un piso de 1.769 unidades,un piso desde el 27 de abril de 2022.

En tanto, los ADR y acciones de compañías argentinas negociadas en dólares en Wall Street ascendieron hasta 11,8%, liderados por Despegar. Mientras, en la Bolsa argentina, el índice bursátil S&P Merval bajó un 0,6% a 1.003.487 puntos, tras dispararse más temprano un 6,2%, al récord intradiario de 1.072.661 unidades. El índice acumula un salto de alrededor del 396,6% en pesos en lo que va de 2023.

Los demás mercados de la región fueron impulsados por un mayor apetito por el riesgo luego de que la Fed (Reserva Federal de los EEUU) mantuvo las tasas de interés estables y señaló en sus nuevas proyecciones económicas que el endurecimiento histórico de la política monetaria estadounidense de los dos últimos años ha llegado a su fin y que en 2024 se reducirán los costos de los préstamos.

El Banco Central dispuso levantar a partir de este miércoles 13 las medidas que permitían realizar únicamente operaciones cambiarias prioritarias.

El Gobierno ultraliberal, que asumió el domingo la Presidencia, realizó sus primeros anuncios económicos al cierre de los mercados de la fecha, que implicaron un profundo ajuste fiscal y un aumento del gasto social entre sus principales variables, al tiempo que elevaron el tipo de cambio oficial a 800 pesos.

“La situación es crítica con un 45% de pobreza y un 200% de inflación anualizada”, dijo el vocero presidencial Manuel Adorni en conferencia de prensa. “Nos encaminamos a una hiperinflación y el objetivo es evitarla”, por lo que el ministro de Economía preparó “un paquete de medidas para atacar la urgencia económica para evitar una catástrofe mayor”, sostuvo.

El ex presidente del BCRA, Martín Redrado, afirmó que “lo primero que se necesita es que el Banco Central deje de emitir pesos, hay que recalibrar la cantidad de pesos y dólares que hay en la economía”.

El panel de acciones líderes registra en 2023 un beneficio de 427% en pesos y de 64% en dólares, según la paridad del “contado con liquidación”.

“Mi impresión es que el nuevo plan económico se divide en tres etapas. La primera es, simplemente, evitar la crisis de default y altísima inflación que se nos venía. Como venga, parar la debacle. Sin elegancia”, planteó el economista Guillermo Mondino.

“Recién empezó a rodar la pelota. Pero está rodando bien. Luego, hay que ver las repercusiones de los actores políticos porque poner “el inodoro en el baño” implica cambiar las cañerías de lugar. Y es el ajuste. Eso crea algún problema. Es más doloroso. Se vienen cuatro meses pesados en ese sentido en la Argentina. Y esa es la X de esta ecuación, es la incógnita a despejar. Pero se está transitando por el camino correcto”, consideró Walter Morales, presidente y estratega de Wise Capital.

“El impacto del salto discreto de 118% del dólar oficial de $366,50 a $800 había comenzado a pasar parcialmente a precios en las tres semanas que sucedieron al ballottage, ya que el dólar exportador efectivo osciló entre $600 y $680 con el esquema 50/50% así como el dólar importador -dadas las importaciones bloqueadas) comenzó a trabajar con el futuro de dólar de diciembre de Rofex que osciló entre $750 y $800, cuya equivalencia en pesos de hoy fue entre $680 y $720. Así lo muestran los relevamientos de inflación alta frecuencia de la última semana de noviembre y la primera de diciembre en las que la General promedió 5,6% semanal (26,2% mensualizado) y la Núcleo 7,1% (34% mensualizado)”, precisaron los expertos de Portfolio Personal Inversiones.