Garbarino colocó un fideicomiso y generó una sobredemanda de 180 por ciento

Garbarino, la cadena de electrodomésticos y tecnología, lanzó ayer la Serie 158 de Fideicomisos Financieros. Recibió ofertas por hasta 2,8 veces su Valor de Deuda Fiduciaria (VDF A). La tasa de corte fue del 27,1% nominal anual para VDF a pesar del día turbulento que vivieron los mercados argentinos ayer debido a las medidas del Banco Central sobre más restricciones cambiarias.

También obtuvo sobreoferta para los bonos VDF B y VDF C del Fideicomiso.

La empresa detalló que desde abril de 2018 no se observaba una colocación total de los fidecomisos con tan bajo nivel de tasas de interés. Los mercados siempre se anticipan. La baja tasa de interés y el elevado nivel de sobreoferta en uno de los peores días para inversiones en pesos en Argentina muestran como los mercados y el ecosistema ven a la nueva Garbarino.

“Con la llegada de Carlos Rosales como nuevo accionista y luego de la casi eliminación de deuda financiera y reestructuración de sus pasivos con proveedores de manera amigable, ha mejorado su performance comercial. Las ventas se triplicaron en el último trimestre y espera alcanzar su punto de equilibrio en octubre. Fuentes de la empresa están confiados en que a fin de año la compañía ya estará equilibrada y generando rentabilidad”, explicó la cadena que tiene 150 sucursales en todo el país.

Las ofertas recibidas fueron realizadas principalmente por Fondos Comunes de Inversión. También participaron en gran medida bancos, tanto públicos como privados, y compañías de seguros.

Los organizadores de la emisión son el Banco de Valores y el Banco Ciudad. Los colocadores, son dichos bancos y StoneX Securities (antes denominada INTL CIBSA). Banco de Valores actúa, al mismo tiempo, como Fiduciario.

“Estos fideicomisos financieros tienen como objetivo exclusivo el financiamiento de créditos al consumo y personales”, se explicó.